An Update on Weather Fear Premia Trades

In this article, we will review a class of trading strategies known as “weather fear premia” trades. We will describe them, arguing that they may comprise a type of risk premium and noting the ...

Auteur(s) :

Hilary Till

Research Associate, EDHEC-Risk Institute
Principal, Premia Research LLC

In this article, we will review a class of trading strategies known as “weather fear premia” trades. We will describe them, arguing that they may comprise a type of risk premium and noting the extra diligence needed in their risk management. We note that both superior trade construction and an analysis of fundamentals are also critical for the successful implementation of these types of trades. We conclude with a cautionary note on a catastrophic trading blow-up that occurred in November 2018, illustrating the risk of such strategies.

Type : Working paper
Date : le 01/12/2018
Pôle de recherche Finance

A voir également

L’Association EDHEC Business School et sa Fondation annoncent la signature d’un accord de cession de 93% du capital  de Scientific Beta à Singapore Exchange Ltd
Actualités
- 24-01-2020
Cette cession valorise Scientific Beta à 200 millions d’euros. La finalisation de l’...
Une édition 2020 réussie pour le Forum EDHEC
Actualités
- 23-01-2020
Retour sur le forum EDHEC 2020 Plus de 1400 étudiants étaient réunis espace Champerret...
Actualités
- 22-01-2020
Le partage des enseignements de la recherche produite par l’EDHEC Family Research Centre Business (EFBC) repose pour une part importante, sur des prises de parole médiatiques audacieuses et...
Lionel Martellini rejoint Le Collège Investisseurs de Paris EUROPLACE
Actualités
- 21-01-2020
Lionel Martellini, directeur de l’EDHEC-Risk Institute et Professeur de Finance à l’...